Чотири способи отримати експозицію на нафтовий ринок через брокера. Купівля доступна резидентам України через Freedom24 або Interactive Brokers.
Найпростіший спосіб — ETF, який слідує за ціною Brent. Купуєш одну акцію — отримуєш експозицію на ринок ф'ючерсів.
Кошик найбільших нафтогазових компаній США: Exxon, Chevron, ConocoPhillips. Платить дивіденди.
Найбільша приватна нафтова компанія світу. Понад 100 років виплачує дивіденди.
Друга за капіталізацією нафтова компанія США. Стабільні дивіденди, входить у Dividend Aristocrats.
Введи суму і період — отримай конкретну цифру.
Brent і WTI — два головні сорти нафти у світі та два ключові цінові орієнтири. Brent видобувається в Північному морі (Європа) і торгується на ICE у Лондоні; це бенчмарк для нафти з Європи, Африки та Близького Сходу. WTI (West Texas Intermediate) — американський сорт, торгується на NYMEX у Нью-Йорку. WTI трохи легша і менш сірчиста за Brent, але через логістику та політику експорту США історично коштувала на 3–5 доларів дешевше за барель.
Ключові фактори: попит і пропозиція (зростання економіки → більше нафти треба), рішення ОПЕК+ (квоти на видобуток від Саудівської Аравії, ОАЕ, Росії та інших), геополітика (санкції проти Ірану, Венесуели, Росії; військові конфлікти на Близькому Сході), курс долара (нафта торгується в доларах, тому слабший долар = вища ціна), запаси у США (щотижневі звіти EIA рухають ринок). Великі несподівані події (війна, ураган, аварія на трубопроводі) можуть зрушити ціну на 5–10% за день.
Фізично — не можна, але можна купити ETF (наприклад, USO або BNO для Brent), акції нафтових компаній (Exxon, Chevron, Shell) або ETF на нафтогазовий сектор (XLE). Для цього потрібен брокер з доступом до американських бірж: Freedom24 (працює з українцями, інтерфейс українською, депозит від $1) або Interactive Brokers (для досвідчених, нижчі комісії, мінімум для активного користування ~$2000). Поріг входу — від $50 на одну акцію USO.
ETF на нафту (USO): чистіша експозиція на ціну барреля, але є contango — фонд тримає ф'ючерси, які треба перекочувати, і за роки це з'їдає прибутковість. Підходить для коротких ставок.
Акції нафтових компаній (XOM, CVX): ви платите за бізнес, а не за барель. Дивіденди 3–5% річних, але ціна залежить ще й від менеджменту, заборгованості, інвестиційних рішень. Підходить для тривалого тримання.
ETF на сектор (XLE): компроміс — диверсифікація між десятками компаній, дивіденди, без contango. Часто оптимально для пасивного інвестора.
Технічно так — ф'ючерсний контракт на WTI з постачанням дає вам реальні барелі. Але це не для приватного інвестора: один контракт = 1000 барелів = десятки тисяч доларів, плюс потрібно місце для зберігання (нагадуємо квітень 2020-го, коли WTI стала від'ємною, бо нікуди було ставити танкери). Для звичайної людини нафта — це ETF, ф'ючерсні CFD або акції видобувних компаній. Фізичну нафту купують тільки нафтопереробні заводи й авіакомпанії для хеджування пального.
Urals — російська експортна марка нафти, суміш важкої високосірчистої нафти з Уралу/Поволжя і легкої сибірської. Історично торгувалася з невеликим дисконтом ($1–3/барель) до Brent через нижчу якість (більше сірки). Після санкцій 2022 року Захід відмовився купувати російську нафту, спред розширився до $30–40/барель. Зараз основні покупці — Індія, Китай, Туреччина. Дисконт коливається в межах $5–15 до Brent залежно від інтенсивності санкційних обмежень.
Напряму — ні. Urals не торгується на західних біржах, недоступний через Freedom24 чи Interactive Brokers. Але є непрямі способи: можна інвестувати в нафтогазові ETF (XLE) чи акції західних компаній (Exxon, Chevron) — вони виграють, коли російська нафта дисконтована, бо світовий ринок частково перетікає до інших постачальників. Також ціна Urals — важливий індикатор геополітичного ризику: коли спред до Brent розширюється, ринок очікує посилення санкцій.